オーストラリアドルは、米中貿易合意への楽観が高まる中で回復しているものの、オーストラリア準備銀行（RBA）による近くの利下げの可能性に苦しんでいました。AUD/USDペアは慎重な取引の中で障害に直面し、今後の米国のインフレデータおよびデータのブラックアウトに注目しています。 オーストラリアドルは、トランプ大統領が南韓での習近平との会談中に中国との合意達成に関する楽観的なコメントをした後、支持を得ています。AUD/USDペアは、失業率の上昇を示す雇用データにより、25ベーシスポイントのRBA利下げの可能性に困難を感じており、利下げの確率は70%に達しています。トレーダーはPMIの数値や第3四半期のCPIデータを含む今後の経済データに警戒しています。

貿易協定が支援を提供

AUDは、米国とオーストラリアの貿易協定、USD 85億ドルの重要鉱物契約の署名から支援を受けています。米ドル指数は99.00付近で上昇しており、トランプと習近平の合意への期待に支えられています。しかし、現在4週目に入った米国政府の shutdown は、主要なデータの発表を遅らせ、市場の不確実性に影響を与えています。 4月中旬までに25ベーシスポイントの米連邦準備制度理事会（Fed）の利下げが予想されるという世論調査の結果が示されています。また、人民銀行が貸出基準金利を維持し、GDP成長が安定していることは、安定した条件を示しています。AUD/USDは、0.6500付近で技術的抵抗に直面しており、さらなる上昇にはベアの勢いを克服する必要があります。 オーストラリアドルは主要通貨に対してさまざまなパーセンテージ変動を示し、日本円に対して特に強いです。AUDに影響を与える主要な要因は、RBAの金利、世界市場の感情、中国の経済状況です。オーストラリア最大の貿易相手国である中国における経済条件も重要な役割を果たしています。鉄鉱石の価格と貿易収支も通貨の評価において重要です。 オーストラリアでは、近くのRBA利下げの必要性が高まっています。最近の失業率の急上昇は、昨日発表された第3四半期のCPIデータ（2.8%で、RBAの目標帯を下回り、予測を外れました）によって確認されています。現在、11月の利下げの確率は85%以上であり、これがオーストラリアドルに圧力をかけるでしょう。 中国のGDP成長が年間4.8%に鈍化しており、オーストラリアに対する感情に直接影響しています。この鈍化は主要商品価格に反映されており、鉄鉱石の先物は年初の高値から約105ドル/トンに下落しています。これは、中国がオーストラリアの最大の貿易相手国であり、最大の輸出先であるため、オーストラリアドルには大きな影響を与えています。 これらの経済的逆風にもかかわらず、貿易の前線における良いニュースがAUDに一時的な支援を提供しています。米中交渉の楽観的な見通しと、より具体的な米国とオーストラリアの重要鉱物契約が、通貨に対する下値支持を生み出しています。 AUD/USDデリバティブのトレーダーにとって、現在のベアのトレンドは、今後数週間にわたり強さに売り込むことが賢明な戦略であることを示唆しています。0.6500の心理的レベル周辺は、9日移動平均と一致し、ショートポジションを開始するための重要な抵抗ゾーンを表しています。私たちの下値ターゲットは、0.6400のサポートレベル付近に留まっています。 ネガティブな経済データとポジティブな貿易感情との間の矛盾する信号を考慮すると、ボラティリティが上昇することを予想しています。オプショントレーダーは、来週のオーストラリアCPIデータまたはFedの金利決定の前にストラドルを購入するなど、価格変動から利益を得る戦略を検討すべきです。これにより、市場の大きな動きのいずれかの方向に利益を得ることができます。 現在の焦点は、過去の米国政府の資金争いや、2018年末と2019年初頭のshutdownに見られた市場の動揺とは異なり、金融政策に向けられています。データの発表の遅れは、FedおよびRBAによって決定される金利の動向に比べれば小さな懸念に過ぎないでしょう。したがって、ワシントンからの政治的な雑音にあまり注意を払う必要はありません。 AUDが日本円に対して強さを示していることを考慮すると、リスク欲求が改善した場合は異なる取引が必要になるかもしれません。米中交渉がポジティブな驚きをもたらせば、AUD/USDよりもAUD/JPYのロングポジションのほうがより良いリターンを提供する可能性があります。これは、円が「リスクオン」の環境で通常弱くなるため、オーストラリアドルの利益が増幅されるからです。

トレーディングを始めましょう – ここをクリックしてVT Markets口座を開設