アメリカの4週間物国庫短期証券のオークション利率は4.03%で変わらず、オークション利率のこの安定は市場条件の変動の中でのことでした。 ダウジョーンズ工業株平均は330ポイント下落しました。一方、GBP/USDペアは米ドルの下落と英国のGDP成長が緩やかであることにより改善しました。

金価格と連邦準備制度の期待

金価格は貿易戦争の懸念が高まり、連邦準備制度の利下げの可能性が金の需要を増加させているため、$4,300に近づいています。USD/JPYペアは、ドルの弱体化に起因して3日間の下落を経験しました。 ソラナは、より広範な暗号通貨市場が回復を試みる中で$200を超えることを目指しています。同様に、リップルのXRPは市場の変動にもかかわらずポジティブな動きを示しています。 S&P 500は、関税関連のボラティリティの1週間を経て、インサイドデイを経験しました。専門家たちは、最近の下落の後で市場に再参入することが安全かどうかを議論しています。

市場の不確実性と保護戦略

センチメントが非常に fragile でダウジョーンズが下落しているため、保護を購入することを検討すべきです。S&P 500のプットオプションを見てみると、貿易戦争や政府の shutdown によるさらなる下落に対してヘッジする直接的な方法となります。CBOEボラティリティ指数（VIX）はここから上昇する可能性が高く、市場の不安定感が増す中で長期VIX先物は価値のある投資になるでしょう。 米ドルの弱さは強いモメンタムを持っており、数週間続く可能性があります。これは2023年に終了した積極的な利上げサイクルの後で見られた強さの多くを元に戻しています。したがって、このトレンドを利用するために、EUR/USDやGBP/USDのペアでコールオプションを購入すべきです、特にユーロが1.1700レベルを目指して押し上げているためです。 金は連邦準備制度の利下げへの賭けによって究極の安全資産として機能しています。CME FedWatchツールは、年末までに利下げの可能性が70%を超えることを示唆していますが、これはちょうど1年前の政策からの大きな変化です。金の上昇に対しては、先物契約を購入するか、金のETFのコールオプションを通じてエクスポージャーを得ることができます。 アメリカ政府のshutdownに関する懸念は現実的な不確実性を生み出しており、歴史的に短期的に市場を下げる要因となります。2023年末のshutdownの脅威の際にも同様のリスク回避の動きが見られましたが、政治的気候が今はより緊張していると感じます。この背景は、米国株式に対する弱気なポジションと貴金属に対する強気な賭けを支持しています。 4週間物国庫短期証券の利率が4.03%で安定していることは、短期資金市場が今は落ち着いていることを示しています。しかし、実際の話は長期債務にあり、利率は連邦準備制度の利下げを見越して低下しています。10年もの国債先物（ZN）を買い長にすることは、市場がより積極的な緩和サイクルを見込んで価格設定が続く場合には利益を得られるかもしれません。

トレーディングを始めましょう – ここをクリックしてVT Markets口座を開設